人形机器人产业发展仍处于 0-1 阶段,当前行业投资逻辑偏向事件驱动型的主题投资,但可落地服务场景的人形机器人成长空间非常广阔,值得长期关注。
人形机器人产业发展仍处于 0-1 阶段,当前行业投资逻辑偏向事件驱动型的主题投资,但可落地服务场景的人形机器人成长空间非常广阔,值得长期关注。本文将围绕以下热点问题作出讨论:①当前节点人形机器人产业有哪些变化?②如何判断其市场空间?③我国在 Tesla 人形机器人产业链中哪些环节具体受益?④各环节供应格局及壁垒如何?⑤市场化如何展望?我们认为 AI 赋能及多方入局情形下人形机器人产业发展明显加速,商业化节奏值得期待,我国制造企业凭借成本优势有望在人形机器人硬件端获益。本文亮点在于,我们对 Tesla Optimus 制造成本进行拆分,讨论各零部件基本原理、技术壁垒及供应格局,并从价值量/壁垒等维度指出可重点关注电机、滚珠丝杠、减速器、传感器等部件,进而跟踪各环节中的有望进入 Tesla 供应链或能实现技术突破、国产替代及产能释放的优秀国产制造企业。
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零帕网 » 人形机器人行业研究:AI赋能,人形机器人产业提速,把握产业链受益机会
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